如何面对回撤

入坑量化也并非一帆风顺的坦途。第一个需要直面的挑战，就是“回撤”。 当你某天打开账户，发现这个月的收益不仅是零，甚至还是负数时，那种怀疑会瞬间涌上心头：“策略失效了？”“模型过时了？”“我是不是又选错了路？” 请记住，这一刻的动摇，是人性，但量化投资，恰恰是反人性的。回撤不是量化策略的“故障”，而是系统在正常运行时必然的“呼吸”。 任何一个有生命力的策略，它的净值曲线都不是一条平滑的直线，而是一条带着正常波动的、长期向上的阶梯。 关键在于，我们信仰的不是某一次运气，而是一套经过长期验证的、具有数学期望优势的系统。只要策略的逻辑根基没有改变，每一次回撤，都像是春天播种后必经的雨季，不是为了摧毁，而是为了下一轮更茁壮的生长。 所以，当我选择相信量化，我坚信的不是“每一天都盈利”，而是 “在一个完整的周期内，盈利是高度确定的” 。如果我们把时间切片，缩放到每一个月，你可能会看到偶尔的负收益。但如果我们把周期拉长，就会发现，这套系统能够牢牢抓住市场在不同风格下涌现的利润，最终实现 “算总账，月月都盈利” 的复利效应。 真正的自由，不在于账户每天都是红色的，而在于即使面对绿色的数字，你依然能保持内心的平静与从容。因为你清楚地知道，系统正在工作，波动只是计划的一部分，而那个“跳着踢踏舞”去审视账户的早晨，终会随着时间，成为你生活的常态#量化 #量化交易 #财经 #股票知识